Aus- und Weiterbildung: Certified Stewardship Professional (CSP©)

Aus- und Weiterbildung: Certified Stewardship Professional (CSP©)

Wirkungsvolles Investor Stewardship

Wirkungsvolles Investor Stewardship

ÜBER STEWARDSHIP

Unser Verständnis von Stewardship

Investor Stewardship bezeichnet die aktive Rolle institutioneller Investoren, die über die reine Kapitalallokation und -verwaltung hinausgeht. Sie umfasst die gezielte Einflussnahme auf Unternehmen durch Engagement Aktivitäten sowie die Förderung von Transparenz und Rechenschaftspflicht auf Systemebene.

Dabei handeln Investoren im Einklang mit ihren treuhänderischen Pflichten und orientieren sich zugleich an einer ethischen Verantwortung gegenüber ihren Kunden, Endinvestoren, den investierten Vermögenswerten und der Gesellschaft insgesamt. Zu den zentralen Instrumenten des Investor Stewardship zählen der kontinuierliche Dialog mit Unternehmen, die Ausübung von Stimmrechten auf Hauptversammlungen sowie die systematische Integration von Nachhaltigkeitsaspekten und -risiken in Investitionsentscheidungen.

Ziel ist es, die langfristige Wertschöpfung von Unternehmen zu stärken, nachhaltige Geschäftspraktiken zu fördern und eine solide Unternehmensführung zu unterstützen – als Grundlage für dauerhaft positive Wirkungen auf Wirtschaft, Umwelt und Gesellschaft.

WARUM WIR

Mehrwert für unsere Kunden

Wir helfen Investoren ihre rechtlichen und treuhänderischen Verpflichtungen zu erfüllen und ihe strategischen Ziele im Bereich Stewardship zu erreichen.

Aktiver langfristiger Dialog

Wir bieten verschiedene Formate, um den langfristigen Dialog zwischen Investoren und Emittenten zu ermöglichen, aktiv zu gestalten und zu stärken.

Zugang zu einem starken Netzwerk

Zugang zu einem starken Netzwerk, für mehr Austausch und Reichweite.

Höhere Standards und Integrität

Schaffung international anerkannter Stewardship-Standards. Föderung der Integrität und des Berufsstands der Stewardship Professionals.

Investor Stewardship ist ein wirkungsvoller Hebel für die Ausrichtung der Kapitalmärkte auf einen gerechten Übergang zu einer klimaneutralen Wirtschaft.

Investor Stewardship ist ein wirkungsvoller Hebel für die Ausrichtung der Kapitalmärkte auf einen gerechten Übergang zu einer klimaneutralen Wirtschaft.

Investor Stewardship ist ein wirkungsvoller Hebel für die Ausrichtung der Kapitalmärkte auf einen gerechten Übergang zu einer klimaneutralen Wirtschaft.

ENGAGEMENT-PLATTFORM

Verbesserungen auf Unternehmensseite

Wir bieten ein Management-Tool, das es Investoren ermöglicht, bei Engagement-Aktivitäten effektiver zusammenzuarbeiten.

Als Engagement Facilitator bringen wir Investoren zusammen und führen sowohl kollaborative als auch individuelle Engagements mit Unternehmen durch.Unsere Engagement-Plattform ermöglicht es Investoren ihre Stewardship-Aktivitäten: - zu initiieren, - zu verwalten, - zu überwachen, - zu bewerten und - zu bündeln.

Vorteile unserer Engagement-Plattform

Gute Gründe, sich für uns zu entscheiden.

Qualitativer Ansatz

Fokus auf langfristigen Dialog, kein Boxticking

Netzwerk

Besserer Austausch, mehr Reichweite, Bündeln von Ressourcen

Marktabdeckung

Aktuell: DACH Region Zukünftig: Europa

Effizienz steigern

Administrativen Aufwand reduzieren

Expertise

Wissen und Erfahrung in Stewardship, Governance und Nachhaltigkeit

Fundierte Methodik

Solide Datengrundlage für Engagement-Aktivitäten

Umfang

Gelistete und nicht gelistete Unternehmen

Reporting

Transparente Berichterstattung zu Engagement-Aktivitäten

Engagement Themen

Die Themen für unsere Engagement-Aktivitäten werden gemeinsam mit den beteiligten Investoren diskutiert und definiert. Wir legen eine Priorisierung fest, die für die Hauptversammlungssaison gültig ist. Bestimmte ad-hoc Themen können je nach Kapazität und Dringlichkeit berücksichtigt werden.

Governance

Wie gehen Unternehmen mit Führung, Vergütung von Führungskräften, Prüfungen, internen Kontrollen und den Rechten der Aktionäre um?

Beispiele:

Vorstandszusammensetzung

Kapitalerhöhungen & -reduktionen

Vergütungspolitik

Mergers and Aquisitions

Umwelt

Wie gehen Unternehmen mit umweltbezogenen Risiken und Chancen und rechtlichen Anforderungen um?

Beispiele:

Klimatransitionspläne

Natur- und Biodiversitätsrisiken

Plastikverschmutzung

Scope-3-Emissionen

Ressourcenschwund

Wasserverbrauch

Soziale Themen

Wie gehen Unternehmen mit Problemen im Zusammenhang mit Mitarbeitern, Lieferanten, Kunden und der Gemeinschaft um?

Beispiele:

Kinderarbeit & Kinderrechte

Betriebliche Gesundheits- und Sicherheitsvorsorge

Lieferketten

Unternehmen und Sektoren

Wir führen Engagements mit börsennotierten Unternehmen in Deutschland (DAX, SDAX, MDAX, CDAX, TECDax), der Schweiz (SMI) und Österreich (ATX) durch. Weitere börsennotierte und nicht börsennotierte Unternehmen (Anleiheemittenten, Private Equity usw.) auch in anderen Ländern können auf Kundenanfrage berücksichtigt werden.

Verschiedene Formen der Engagements

Von StePs initiiert

Engagement wird von einzelnen Kunden unterstützt.

StePs initiiert und koordiniert das Engagement.

Vom Kunden initiiert

Engagement wird von einem oder mehreren Kunden unterstützt.

StePs bietet Unterstützung bei der Koordination und Umsetzung.

Von Emittenten initiiert

Ein Emittent sucht den Dialog mit unseren Kunden.

StePs koordiniert und moderiert das Engagement.

Ein Herausgeber sucht den Dialog mit den Mitgliedern.

StePs koordiniert und moderiert die Anfrage.

Von Asset Ownern initiiert

Ein Asset Owner sucht den Kontakt zu einem oder mehreren Asset Managern.

StePs koordiniert und moderiert das Engagement.

Ein Vermögensinhaber sucht die Zusammenarbeit mit einem oder mehreren Vermögensverwaltern.

StePs koordiniert und moderiert die Anfrage.

In alternativen Assetklassen

Ein Investor möchte Engagement mit einer Kapitalgesellschaft oder einem Fonds betreiben.

StePs koordiniert und moderiert das Engagement.

AUS- UND WEITERBILDUNG

Certified Stewardship Professional (CSP©): Förderung international anerkannter Standards

Investor Stewardship hat in den vergangenen zehn Jahren deutlich an Bedeutung gewonnen. Treiber dieser Entwicklung sind insbesondere regulatorische Anforderungen, zunehmende Klimarisiken, wachsende Erwartungen im Bereich der Menschenrechte sowie ein stärkeres Bewusstsein für den Einfluss von Investoren entlang globaler Wertschöpfungsketten.

Gleichzeitig ist die praktische Umsetzung von Investorenverantwortung weiterhin sehr uneinheitlich. Rollenverständnisse, Kompetenzen und Standards unterscheiden sich erheblich zwischen Märkten und Institutionen. Zudem fehlt bislang eine allgemein anerkannte berufliche Grundlage, die mit etablierten Finanzberufen vergleichbar wäre.

Diese Fragmentierung begrenzt die Wirksamkeit von Stewardship als Instrument zur gezielten Einflussnahme auf das Unternehmensverhalten – insbesondere bei zentralen Herausforderungen wie Arbeitsrechten, glaubwürdigen Klimatransformationsplänen und verantwortungsvollen Lieferketten.

Obwohl es in einigen Ländern bereits etablierte Kodizes im Bereich Stewardship gibt, ist aus unserer Sicht eine klare Definition des Berufsbildes erforderlich. Dies beinhaltet eine umfassende Ausbildung, spezialisiertes Wissen, ethische Mindeststandards und einen verbindlichen Verhaltenskodex, sowie eine gemeinsame fachliche Organisation für den Austausch von Informationen über Stewardship-Jobs, Vergütungsstrukturen und Karrierewege.

Gemeinsam mit weltweit anerkannten Experten aus Wissenschaft und Praxis für Nachhaltigkeit, Unternehmensführung und Stewardship haben wir Mindeststandards entwickelt und definiert und in ein Weiterbildungsprogramm übersetzt. Unser interaktiver E-Learning-Kurs beinhaltet umfassendes Kursmaterial sowie die Zertifizierung zum Certified Stewardship Professional (CSP©).

Professionelle Referenten

Weltweit renommierte Experten aus Wissenschaft und Praxis

Anerkannte Zertifizierung

Validierung Ihrer Expertise durch den Certified Stewardship Professional (CSP©)

Umfassendes Curriculum

Umfassender Lehrplan, sowohl für Anfänger als auch für erfahrene Experten

Ansprechende Lernplattform

Interaktives Lernen inkl. Videovorträge, Skripts, praktische Übungen, Tests und Fallstudien

Weltweites Netzwerk

Internationalen Netzwerks von Stewardship Professionals

SECURITIES LITIGATION & CLAIMS FILING

Wertschöpfung durch das Erheben berechtigter Ansprüche

Jedes Jahr gehen Milliardenbeträge aus Vergleichszahlungen verloren, da eigentlich berechtigte Investoren diese aufgrund von Ressourcenengpässen, regulatorischer Unsicherheit oder fragmentierten Rechtsrahmen in verschiedenen Ländern nicht einfordern. Gleichzeitig werden Wertpapierklagen immer globaler, komplexer und finanziell bedeutender.

Wir helfen Ihnen dabei, durch Wertpapierbetrug oder unternehmerisches Fehlverhalten verlorene Gelder zurückzugewinnen.

Wir informieren sie über alle anhängigen Verfahren und Vergleiche weltweit, um ihre berechtigten Ansprüche geltend zu machen, Rückforderungen zu maximieren und ihr Treuhänderrisiko zu reduzieren.

 

Wertpapierstreitigkeiten sind ein vielschichtiger, hochspezialisierter Rechtsbereich. In Zusammenarbeit mit Kessler Topaz Meltzer & Check, LLP (KTMC), einer der weltweit führenden Kanzleien, die sich auf die Durchführung komplexer Rechtsstreitigkeiten spezialisiert hat, unterstützen wir unsere Mandanten auf Erfolgshonorarbasis.

KTMC ist weltweit bekannt für Wertpapierbetrugsverfahren, die Durchsetzung von Aktionärsrechten und Verbraucher-Sammelklagen.

AD-HOC ABSTIMMUNG

Unterstützung bei der Abstimmung zu Sonderbeschlüssen

Regulatorischer Druck, Erwartungen der Stakeholder und zunehmende Komplexität erfordern zeitnahe, fundierte und vertretbare Abstimmungsentscheidungen – auch wenn diese unerwartet anfallen.

Vielen institutionellen Anlegern fehlen die internen Ressourcen, um jede Abstimmung auf der Hauptversammlung zu überwachen, zu bewerten und entsprechend zu handeln, insbesondere indringenden Fällen. Ad-hoc-Elemente (z. B. spezielle Prüfungen) werden nach der Frist eingereicht oder vorgeschlagene Beschlüsse werden von der Geschäftsleitung geändert. Infolgedessen kann der Aktionär nicht mehr entsprechend reagieren, und es gelten die Standardanweisungen.

Diese sehen in der Regel vor, gegen jeden Sonderbeschluss zu stimmen, und stehen daher im Widerspruch zu den Interessen der Anleger. Aus diesem Grund bieten wir Ihnen mit unserem Ad-hoc-Abstimmungs-Support einen flexiblen Service, um sicher abstimmen zu können – wenn es darauf ankommt.

Wie funktioniert das?

01

HV-Präsentation

StePs-Vertreter physisch an der Hauptversammlung präsent

02

Echtzeit-Abstimmungsanalyse

Wir überprüfen und bewerten Anträge, sobald sie gestellt werden und liefern maßgeschneiderte Abstimmungsempfehlungen, die mit Ihren Richtlinien übereinstimmen.

03

Abstimmungsrichtlinien

Empfehlung zu ad-hod Anträgen basierend auf Ihren individuellen Abstimmungsrichtlinien.

Ad-hoc-Basis

Physische Präsenz auf der HV

Ad-hoc-Basis

Nutzen Sie uns nach Bedarf

Schnelle Reaktion

Direkte Kommunikation mit HV-Vertreter

Schnelle Bearbeitung

Ideal für kurzfristige Lösungen

Experteneinschätzung

Jenseits der Vorlagen für Proxy-Adviser

Menschliche Einsicht

Jenseits der Vorlagen für Proxy-Berater

Nachteile abwenden

Inkonsistente Stimmabgaben und Zufallsmehrheiten vermeiden

Rufbewahrung

Unbeabsichtigte oder inkonsistente Abstimmungen vermeiden

Maßgeschneidert

Basierend auf Abstimmungs-richtlinien

BERATUNG

Entwickeln Sie Ihre Engagement-Strategie mit uns

Wir bieten Beratung beim Aufbau und Weiterentwicklung von Stewardship-Strategien sowie die Erstellung von Gutachten in den Bereichen Governance und Nachhaltigkeit.

Best-Practices

Aufbau der Strategie basierend auf etablierten Engagementansätzen und Implementierung

Einhaltung von Stewardship-Anforderungen

Unterstützung von Asset Ownern bei der Kommunikation mit Asset Mangern

Gutachten

Erstellen von Gutachten zu Governance- und Nachhaltigkeitsthemen